九游娱乐,九游娱乐官网,九游app,九游下载安卓,九游体育,九游,九游下载,九游体育娱乐,九游体育app,九游体育网页版,九游真人,九游棋牌,九游捕鱼,九游娱乐靠谱吗,九游体育官网,九游官网

　　私募股权投资基金基础知识测试题 1. 小王、甲基金分别为某公司的天使投资人和A轮投资人，在该公司进行B轮融资时，乙基金欲购买小王所持全部该公司股权，如果甲基金按约定行使第一拒绝权可以进行的操作为( )。 A.应以同等价格与乙基金共同购买小王所持全部股权 B.经考量后拒绝乙基金的购买意向 C.可以优先于乙基金以同等价格购买小王所持全部股权(正确答案) D.可以优先于乙基金以折扣价格购买小王所持全部股权 答案解析：第一拒绝权是指目标公司的其他股东欲对外出售股权时，作为老股东的股权投资基金在同等条件下有优先购买权。 2. 股权投资基金监管的“四位一体”格局是指( )。 A.以政府监管为核心、社会监督为纽带、机构内控为基础、行业自律为补充 B.以政府监管为核心、机构内控为纽带、行业自律为基础、社会监督为补充 C.以政府监管为核心、行业自律为纽带、机构内控为基础、社会监督为补充(正确答案) D.以机构内控为核心、社会监督为纽带、政府监管为基础、行业自律为补充 答案解析：对股权投资基金而言，政府监管不应直接干预基金机构内部的经营管理，监管范围应严格限定在基金市场失灵的领域。应完善股权投资基金行业自律机制、健全基金机构内控机制和培育社会力量监督机制，充分发挥行业自律、基金机构内控和社会力量监督的积极作用，形成以政府监管为核心、行业自律为纽带、机构内控为基础、社会监督为补充的“四位一体”的监管格局。 3. 由工商登记机构进行登记管理，设立步骤相同的是( )。 A.公司型基金与合伙型基金(正确答案) B.公司型基金与契约型基金 C.合伙型基金与契约型基金 D.公司型基金、合伙型基金与契约型基金 答案解析：公司型基金与合伙型基金均由工商登记机构进行登记管理，因而设立步骤相同。 4. 关于锁定期的表述正确的是( )。I.锁定期分为强制锁定和自愿锁定两种II.强制锁定是指法律法规或交易所规则规定的关于股份锁定的规则IIl.锁定期的设置，通常是为了保护中小投资者的利益，防止“内部人”利用信息优势获得不当利益IV.《中华人民共和国公司法》规定，公司公开发行股份前已经发行的股份，自公司股票在证券交易所上市交易之日起一年内不得转让 A.I、II、III、IV(正确答案) B.I、IIl、IV C.II、IIl、IV D.II、III 答案解析：对股权投资机构而言，企业上市并非项目投资退出过程的结束，只有当所持有的股份在锁定期（限售期）届满或符合约定条件通过二级市场减持完毕之后，才标志着项目退出的完结。锁定期（限售期）的设置，通常是为了保护中小投资者的利益，防止公司实际控制人、控股股东、董事、监事、高管等“内部人”利用信息优势获得不当利益，或者利用资本市场实现快速套现。锁定期分为强制锁定和自愿锁定两种，强制锁定是指法律法规或交易所规则规定的关于股份锁定的规则。例如，《中华人民共和国公司法》规定，公司公开发行股份前已经发行的股份，自公司股票在证券交易所上市交易之日起一年内不得转让。自愿锁定是指在强制锁定的基础上，为了提升投资者信心，公司实际控制人、控股股东、董事、监事或高管自愿承诺在一定时间内不对外转让其持有的上市公司股份。 5. 根据《关于进一步规范私募基金管理人登记若干事项的公告》，所登记的股权投资基金管理人，在办结登记手续之日起( )。 A.3个月内仍未备案首只基金产品的，将被注销登记 B.3个月内仍未备案首只基金产品的，将被列入异常机构名单 C.6个月内仍未备案首只基金产品的，将被注销登记(正确答案) D.6个月内仍未备案首只基金产品的，将被列入异常机构名单 答案解析：如基金管理人在办结登记手续之日起6个月内仍未备案首只私募基金产品的，基金业协会将注销该基金管理人的登记。 6. 企业自由现金流量贴现时所采用的贴现率是( )。 A.公司加权平均资本成本(正确答案) B.权益资本成本 C.债权资本成本 D.股权资本成本 答案解析：企业自由现金流量当中增加了流向债权人和优先股股东的现金流，贴现时所采用的贴现率不再是权益资本成本，而是公司的加权平均资本成本（WACC). 7. 股权投资基金募集期间，信息披露义务人应当披露基金管理人近( )年的诚信情况说明。 A.1 B.2 C.3(正确答案) D.4 答案解析：股权投资基金募集期间，信息披露义务人应当披露基金管理人最近三年的诚信情况说明。 8. 股权回购完毕，企业股东发生变化，应当及时根据《公司登记管理条例》的相关规定在( )办理变更登记。 A.证监会 B.登记结算有限公司 C.工商行政管理部门(正确答案) D.基金业协会 答案解析：股权回购完毕后，企业股东发生变化，应当及时根据《公司登记管理条例》的相关规定在工商行政管理部门办理变更登记。变更登记事项涉及修改公司章程的，应当向公司登记机关提交修改后的公司章程或者公司章程修正案。 9. 关于基金服务所涉及的基金财产和投资者财产，下列说法不正确的是( )。 A.应独立于基金服务机构的自有财产 B.基金服务机构破产或者清算时，应将股权投资基金销售结算资金列入基金服务机构的破产财产或清算财产(正确答案) C.基金服务机构应对提供服务业务所涉及的基金财产和投资者财产实行严格的分账管理 D.基金服务机构应确保基金财产和投资者财产的安全、独立，任何单位或者个人不得以任何形式挪用基金财产和投资者财产 答案解析：基金服务业务所涉及的基金财产和投资者财产应当独立于基金服务机构的自有财产。基金服务机构破产或者清算时，基金服务业务所涉及的基金财产和投资者财产不属于其破产或清算财产。 10. 境外股权投资基金向境内目标公司直接投资必须获得特定审批机关的批准，上述特定审批机关不包括( )。 A.外汇局 B.商务部 C.工商总局(正确答案) D.国家发展改革委 答案解析：境外股权投资基金向境内目标公司投资需要完成相关审批或备案程序，一般包括商务部、国家发展改革委以及外汇局，如境内目标企业,的主体资格特殊，还可能涉及其他行业主官部门。 11. 以下不属于基金业协会职责范围的是( )。 A.证券公司客户资产管理计划备案和监测监控 B.信托公司客户资产管理计划备案和监测监控(正确答案) C.证券公司直投基金备案和监测监控 D.基金管理公司及其子公司特定客户资产管理业务备案管理、统计监测 答案解析：2014年6月10日，中国证监会下发《关于做好有关私募产品备案管理及风险监测工作的通知》，中国证券业协会和中证资本市场发展监测中心原承担的三项职责划归基金业协会。这三项职责包括：（1)证券公司客户资产管理计划备案和监测监控工作。（2)证券公司直投基金备案和监测监控工作。（3)基金管理公司及其子公司特定客户资产管理业务备案管理、统计监测工作。B项，对信托公司相关业务的备案和监控属于银保监会的职责范围。 12. 关于股权投资基金募集完毕后备案材料的报送，下列说法不正确的是( )。 A.资金募集过程中向投资者提供基金招募说明书的，应当报送基金招募说明书 B.以公司、合伙等企业形式设立的私募基金，应当报送工商登记和营业执照原件(正确答案) C.采取委托管理方式的，应当报送委托管理协议 D.委托托管机构托管基金财产的，应当报送托管协议 答案解析：以公司、合伙等企业形式设立的股权投资基金，还应当报送工商登记和营业执照正副本复印件。 13. 股权投资基金的财务尽职调查强调发现企业的投资价值和( )，注重对企业未来价值和( )的合理预测。 A.经营风险；成长性 B.经营风险；盈利性 C.潜在风险；成长性(正确答案) D.潜在风险；盈利性 答案解析：股权投资基金财务尽职调查强调发现企业的投资价值和潜在风险，注重对企业未来价值和成长性的合理预测，经常采用趋势分析和结构分析工具，在财务预测中经常会用到场景分析和敏感度分析等方法。 14. 下列关于投资者关系管理的说法中正确的是( )。 A.基金管理人应帮助投资者建立高的收益预期 B.股权投资基金募集期间，基金管理人与投资者之间充分的了解是建立良好投资者关系的前提条件(正确答案) C.基金管理人可以对投资者承诺一定的投资业绩 D.基金管理人应对投资者关心的任何问题及时进行披露 答案解析：A项，基金管理人应当避免将基金前景描述得过于乐观，使投资者产生过高的收益预期，而在预期不能实现时丧失对基金的信心；C项，基金管理人应向投资者阐明其权利、义务和投资风险，明确告知投资者该项投资没有任何业绩承诺；D项，在运行期间，基金管理人应对投资者关心的问题进行及时反馈，对于有保密需求的信息，可以告知投资者暂时无法进行披露，以取得投资者的理解。 15. 股权投资基金的募集阶段，基金管理人与投资者进行互动交流的材料不包括( )。 A.定期基金报告(正确答案) B.风险调查问卷 C.基金合同 D.风险揭示书 答案解析：在股权投资基金的募集阶段，基金管理人主要通过基金合同、基金募集推介材料、风险揭示书、风险调查问卷等材料向投资者阐明其权利、义务和投资风险；在股权投资基金运行期间，基金管理人主要通过召集基金年度会议、发布定期报告、告知重大事项、反馈投资者需求等方式与投资者进行互动交流。 16. 下列关于股权投资母基金的业务的说法，错误的是( )。 A.股权投资母基金的业务主要包括一级投资、二级投资和直接投资 B.根据投资标的不同，母基金的二级投资业务可以分为购买存续基金份额及后续出资额和购买基金持有的投资组合公司的股权两种类型 C.母基金在二级投资中能够加速投资回收 D.母基金的二级投资没有价格折扣(正确答案) 答案解析：股权投资基金主要采取私募形式，缺乏流动性，因此，二级投资一般都有价格折扣，这使二级投资业务往往能够获得比一级投资业务更高的收益。 17. 基金服务机构代理份额登记业务，其基本职责包括( )。I.保管投资者名册II.负责基金份额的登记及资金结算IIl.建立并管理投资者的基金账户IV.负责相关信息披露 A.I、II、III(正确答案) B.II、III、IV C.I、III、IV D.I、II、IV 答案解析：份额登记服务，是指基金服务机构代理基金管理人为股权投资基金办理基金份额登记过户、存管、结算等活动，其基本职责包括：建立并管理投资者的基金账户、负责基金份额的登记及资金结算、基金交易确认、代理发放红利、保管投资者名册、法律法规或服务协议规定的其他职责。 18. 在对基金投资项目进行核算时，应于当日将投资估值增值确认为( )。 A.主营业务收入 B.营业外收入 C.公允价值变动损益(正确答案) D.资本公积 答案解析：资产核算要求基金定期或不定期对其投资的项目及其他资产按约定的估值方法进行估值核算，并于当日将投资估值增（减）值确认为公允价值变动损益。 19. 股权投资基金的业绩评价一般会通过计算内部收益率、已分配收益倍数和总